就在2026年I/O大会上面, 谷歌CEO桑达尔·皮查伊宣布了消息。他说公司每个月处理的Token数量比起一年以前暴涨了7倍。同时他还披露了具体的年度资本支出计划。这个计划的金额是高达1800亿美元到1900亿美元。在这个时候, 整个AI行业的竞争规则被彻底改写了。

这已经不再是一个单纯的模型方面的竞争问题了, 而是说谷歌凭借从芯片也就是TPU方面, 模型方面还有应用入口比如搜索这些方面所构建起来的一个全栈生态体系, 正在发起一种降维打击的行为。对于无数的在垂直细分领域里面进行耕耘的AI创业公司来说的话, 一个生存挑战更加严峻的一个时代已经到来了。

巨头的碾压：成本、场景与生态的三重挤压

如果我们站在那些被挤压的人的角度来考虑问题, 谷歌的全栈生态系统构成了一个竞争网络, 这个网络是几乎没有死角的。

首先是那个没法比的优势, 就是成本低得吓人。谷歌自己搞出来的第八代TPU芯片, 这个能效, 比英伟达的GPU要高出百分之四十, 这么一来, 直接把推理成本给压下去了百分之八十。

那么这意味着什么? 这意味着如果有一家头部的企业, 把他们高达百分之八十的AI负载都迁移到了谷歌的那个3.5 Flash模型上边, 那一年省下来的钱可是超过了十亿美元的。

等到联合利华这边, 发现要是用了那个谷歌给出的方案, 它所带来的成本效益会达到其他那些平台的好几倍, 具体来说这个倍数是在8到16倍之间。在这种情况下呢, 对于任何想要在通用人工智能服务这个领域里面靠打价格战来进行竞争的那些创业公司来说, 就意味着它们已经完全没有什么可以立足的地方了。

再说下一个方面, 那就是场景入口这块地方的全盘替换。谷歌把智能体这种东西深深地嵌进了它自己旗下的那些超级产品里面去, 这些平台的用户数量多达十亿甚至三十亿。其中, 搜索AI Mode这个功能的月活用户数现在已经超过了10亿这个数字, 而相关应用的月活用户数也同时到了9亿个。

这意味着, 企业客户可以直接在谷歌那里获得AI客服能力, 根本不需要再单独采购那些针对垂直领域开发的客服AI产品。营销团队能够利用谷歌推出的Nano Pro和Veo这两个工具, 把素材的生产效率提升上百倍之多。这种状况直接压缩了Canva以及其他一些创业公司的市场空间。

创业公司不仅面临着产品被替代的情况。而且, 其获取新用户的成本也被大幅推高。因为巨头拥有庞大的流量入口。

还有那种看着是开放的, 其实是封闭的生态壁垒情况。谷歌这一家公司的生态策略是有着很高的选择性的。从某一个方面来看, 它是把TPU算力卖给了像Meta这样的大厂子的, 而且它还推出了JAX这个框架, 以此来降低开发者迁移所面临的那些门槛的, 这样做就是展现出了所谓的那种“开放”姿态来了。

但另一方面, 欧盟的调查指出, 谷歌在安卓系统中给予自家系统级优先待遇这一点是存在的, 同时它还限制了第三方AI服务去调用那些同等权限, 这种行为被认定为构成了实质性的生态封锁。

对于创业公司而言, 它们如果想要和谷歌合作的话, 往往就意味着数据访问会受到限制, 并且API调用也会受到限制, 这样就难以获得与巨头玩家平等的起跑线了。

创业公司的生存法则：垂直、敏捷与卡位

然而, 当我们从创业公司的这个角度去看事情的时候, 我们会发现, 尽管巨头的阴影非常大, 但是在这个阴影下面并非是没有缝隙存在的, 它们的这种生存策略的主要核心部分在于什么呢? 在于要避开那些正面的战场, 然后在极其微小、如同针尖大小的地方建立起自己的王国。

这个地方的核心优势, 就在于对行业里面那些非常深奥、不容易被外人看透的专业知识以及数据方面形成的那种很难打破的障碍。这一些东西是属于大企业想要在短时间内快速模仿和复制出来都比较困难的一种资产。

打个比方说像智嘉AI这么一家公司, 它就是把在电力系统还有金融行业这些特定领域里面的专业知识, 加上企业自己拥有的私有数据进行了深度的结合, 从而打造出了类似于为企业服务的大脑这种叫做“企业智脑”的东西, 还有那些能够代替人工进行工作的叫做“数字员工”的工具, 最终所要解决的问题, 是针对在准备招投标文件生成这样一个过程里面, 还有整理会议记录这样的纪要工作当中所存在的一些特别具体且微小的痛点问题。

浙江那边有一家叫华企的公司, 这家公司所做的事情, 其实就是把重点放在了帮助中小型的出口贸易公司上面, 让他们能够利用人工智能这种方式, 去非常精准地匹配海外的采购需求, 这样的话, 这些公司就在那些大型巨头企业看不上眼的长尾市场里面建立了属于自己的优势地位, 而这些公司通过采用订阅制这种服务模式或者是效果分成这种灵活的模式, 能够快速地把实际需求给验证出来并且开始积累关于闭环场景方面的数据, 最终就形成了一种像滚雪球一样不断增加的效应。

在技术路线方面, 它们靠着轻便灵活来打破僵局。眼看谷歌在计算能力上占着压倒性的优势, 那些刚起步的公司就换了一种打法, 去用那种既开源又能在离数据最近的地方处理的轻量化办法。

拿实际情况来说吧, 要是选用那些公开的模型, 再加上华为出的昇腾芯片放到自己家里装起来, 那么花的钱可能只有直接用别人提供的接口的费用的二十分之一这么少。

这种模式的成本是非常低的那种状态, 它也能够满足金融领域以及医疗领域对于这些情况的硬性要求, 这些硬性要求就是关于数据隐私方面的保护, 还有关于操作时候延迟要短的需求, 这就变成了端侧人工智能这条发展路径上面出现的一个新的机会。

在战略层面方面, 巧妙地进行生态卡位动作或者是寻找增量的市场, 这种一种路径是主动去成为巨头生态里的关键拼图部分, 比如说拓维信息它是华为生态的伙伴, 在垂直领域当中深耕以获取生存的空间, 而另外一种路径则是跳出那种被巨头们聚焦的欧美高端市场, 转而转向新兴市场去发展。

未来智能公司与“非洲之王”传音达成战略合作, 双方将会共同来研发新一代的 AI Agent 硬件产品, 这个举动非常精准地锚定了南亚、东南亚等地区的那些还存在巨大增长空间的蓝海市场。

资本与监管：重新定义的生存环境

我们从那个属于投资人还有监管者的视角出发去看这个事儿, 就会发现外部环境的那些变化, 它实际上正在对一个创业公司的生存逻辑进行重塑。

现在的资本在进行一级市场投资的时候, 逻辑已经发生了非常根本性的变化。那种之前很狂热的状态现在已经退去了, 大家不再像过去那样, 一心一意地去追逐那些说要“对标英伟达”的宏大故事了。

现在他们更喜欢的, 是那些能够切实解决具体问题、找到瓶颈并把它打通的企业, 也就是我们常说的“隐形冠军”, 他们还特别看重这些企业能不能确保自己“活得久”的那种生存能力。你看那个数据就可以知道, 二零二四年人工智能企业的注销率已经达到了百分之四十三那么高。

在大模型这个赛道里, 获得融资的比例也从之前的百分之五十一一下子猛降到了百分之十四。

资本现在的关注度都放在了那些人力成本特别低、迭代速度能特别快、而且能够在垂直场景里面做到非常深度的“小而美”团队身上。资金正在沿着产业集群进行非常精准的分配, 北京负责拿模型算法这一块, 深圳和东莞在抢硬件制造这一块, 区域和产业之间的分工已经变得越来越清晰了, 也日益明确了起来。

监管政策变成了一把双刃剑。一方面, 监管措施想要遏制那些行业巨头利用垄断地位进行的挤压行为。国家发改委提出了相关建议, 主张把对GPU资源的控制能力、对API标准的控制能力等情况, 都纳入到对市场支配地位的认定指标中。

同时, 建议建立针对词元价格的预警机制。这样做是为了防止算力成本出现过于大幅度的上涨。其目的是避免这种情况过度挤压到处于中小企业阶段的创新型企业的生存空间。

欧盟这边, 态度非常明确地要求谷歌公司去把安卓操作系统里的那些核心权限开放出来给第三方的人工智能服务使用, 如果谷歌不照做的, 那么就会面临非常数额巨大的罚款问题。这一动作, 对于那些初创型企业来说, 实际上是提供了一个有可能用来打破现有生态封锁的武器工具。

然而, 反过头来看另一个方面呢, 目前关于数据安全保障以及跨越边境进行数据流动等方面的合规性规范和要求正变得越来越严格无比, 这种变化同样也造成了初创企业必须支付更高昂的运营支出, 同时也抬高了进入行业的门槛, 进而很可能会使得“因未能满足合规要求而被淘汰出局”这一现象加速发生。

综合判断：生态位竞争与长期主义

把不同的看法摆在一起, 我们就可以得到一个结论, 就是垂直AI领域创业的非常好的时期, 并没有结束完, 但是里面的竞争规则已经发生了根本性的变化。

这一挑战的性质是系统层面的。谷歌凭借其全栈生态体系, 借助于成本、流量以及数据这三个方面的显著优势, 正在对通用类型应用市场和准通用类型应用市场进行系统性的吞并。

对于创业公司而言, 过去那种仅仅依赖一个制作精巧的模型微调手段或是一个处于单一赛道的应用产品就能够取得成功的模式已经一去不复返了。当前, 这些企业不得不时刻面对由行业巨头实施的具有压倒性优势的打击所带来的常态化压力。

机会这个东西, 它是有一种结构性的特点在里面的。那些行业巨头们, 出现了所谓研发方面的真空地带, 再加上他们提供的标准化产品, 根本就没办法去把所有的那些处于长尾位置的、情况复杂的、需要高度定制化的垂直领域的需求全都给覆盖掉。

这种情况呢, 就给很多创业公司提供了一种结构性的生存空间。这个空间主要是在一些这样的领域里面, 这些领域需要非常深厚的行业知识, 需要特别紧密地提供现场的这种服务, 需要利用那些比较特殊的数据库的资源，或者是要适应那些具有区域市场特点的这样的一些具体要求。

那个关于成功是怎么回事的公式, 它已经不再是说只靠技术特别厉害就行通了, 而其实是另外一个样子, 这个新样子是把在那些特定的行业里面的懂行本事和那种能很快把东西做出来的行动能力乘起来, 然后再除以用户不愿意换或者换起来觉得特别麻烦的那个成本。

所以呢, 未来大家都要活下去的那个样子, 那就是会变得变得很不一样的一种景象, 也就是高度分化这样的图景。

对于大部分就是在某一个竖着的行业去搞创业的那些做人工智能的公司来说的话, 他们的目标不应该是要去做成下一个像谷歌那样的公司, 或者更通俗一点讲, 就是要成为那个细分领域里面谁也离不开的一个就像是一个用来焊接东西用的点一样的存在, 就是那种不可或缺的被称为焊点工的角色。

它们得摒弃在以前那个互联网时代搞出来的那种只在乎流量的做法, 转而去形成一种全新的思维方式, 这种思维方式是跟人工智能直接挂钩的。具体该怎么办呢? 要么就是去打造那种依靠情感连接来形成的微观层面的垄断地位, 要么就是成为那些行业巨头生态里面很有价值的补充角色, 靠这种方法来建立起自己的壁垒。

除此之外, 还要紧紧盯着监管方面的各种动态情况, 利用相关的规则去争取一个能够公平竞争的环境。这场竞争的性质已经改变, 它不再是一场像闪电战那样速战速决的行动, 而是一场考验各方是否具备深度、是否拥有足够的耐心以及是否能够提供独特价值的一种持久战斗。